BDO
spółka
z
ograniczoną odpowiedzialnością sp.k.
ul. Postępu 12
02-676 Warszawa
Polska
t
el
.
: +48 22
543 16 00
fax: +48 22 543 16 01
e-mail: office@bdo.pl
www.bdo.pl
BDO spółka z ograniczoną odpowiedzialnością spółka komandytowa
, Sąd Rejonowy dla m. st. Warszawy, XIII Wydział Gospodarczy, KRS: 0000729684,
REGON: 141222257, NIP: 108-000-42-12. Wartość wkładu kapitałowego wynosi 10.039.500 zł. Biura BDO w Polsce: Katowice 40-
007,
ul. Uniwersytecka 13, tel.:+48 32 661 06 00, katowice@bdo.pl; Kraków 31-548, al. Pokoju 1, tel.: +48 12 378 69 00, krakow@bdo.pl; Poznań 60-
650,
ul. Piątkowska 165, tel.:+48 61 622 57 00, poznan@bdo.pl; Wrocław 53-332, ul. Powstańców Śląskich 7a, tel.: +48 71 734 28 00, wroclaw@bdo.pl
BDO spółka z ograniczoną odpowiedzialnością spółka komandytowa jest członkiem BDO International Limited, brytyjskiej spółki i częścią
międzynarodowej sieci BDO, złożonej z niezależnych spółek członkowskich.
Sprawozdanie niezależnego biegłego rewidenta z badania
dla Walnego Zgromadzenia i Rady Nadzorczej Rainbow Tours S.A.
Sprawozdanie z badania rocznego sprawozdania finansowego
Opinia
Przeprowadziliśmy badanie rocznego sprawozdania finansowego Rainbow Tours S.A. („Spółka”), które
zawiera sprawozdanie z sytuacji finansowej na dzień 31 grudnia 2025 r. oraz sprawozdanie z
całkowitych dochodów, sprawozdanie ze zmian w kapitale własnym, sprawozdanie z przepływów
pieniężnych za rok obrotowy od 1 stycznia do 31 grudnia 2025 r. oraz informację dodatkową do
sprawozdania finansowego zawierającą informację o istotnych politykach rachunkowości oraz inne
informacje objaśniające („sprawozdanie finansowe”).
Naszym zdaniem, załączone sprawozdanie finansowe:
przedstawia rzetelny i jasny obraz sytuacji majątkowej i finansowej Spółki na dzień 31 grudnia
2025 r. oraz jej wyniku finansowego i przepływów pieniężnych za rok obrotowy zakończony
w tym dniu zgodnie z mającymi zastosowanie Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości
Finansowej zatwierdzonymi przez Unię Europejską oraz przyjętymi zasadami (polityką)
rachunkowości;
jest zgodne co do formy i treści z obowiązującymi Spółkę przepisami prawa oraz statutem Spółki;
zostało sporządzone na podstawie prawidłowo prowadzonych ksiąg rachunkowych zgodnie
z przepisami rozdziału 2 ustawy z dnia 29 września 1994 r. o rachunkowości („Ustawa
o rachunkowości”- t.j. Dz. U. z 2026 r., poz. 522)
Niniejsza opinia jest spójna ze sprawozdaniem dodatkowym dla Komitetu Audytu, które wydaliśmy dnia
23 kwietnia 2026 r.
Podstawa opinii
Nasze badanie przeprowadziliśmy zgodnie z Krajowymi Standardami Badania w brzmieniu
Międzynarodowych Standardów Badania przyjętymi uchwałą Krajowej Rady Biegłych Rewidentów
nr 3430/52a/2019 z dnia 21 marca 2019 r. w sprawie krajowych standardów badania oraz innych
dokumentów, z późn. zm. oraz uchwałą Rady Polskiej Agencji Nadzoru Audytowego nr 38/I/2022 z dnia
15 listopada 2022 r. w sprawie krajowych standardów kontroli jakości oraz Krajowego Standardu
Badania 220 (Zmienionego) („KSB”), a także stosownie do ustawy z dnia 11 maja 2017 r. o biegłych
rewidentach, firmach audytorskich oraz nadzorze publicznym („Ustawa o biegłych rewidentach”– t.j.
Dz. U. z 2025 r., poz. 1891) oraz Rozporządzenia UE nr 537/2014 z dnia 16 kwietnia 2014 r. w sprawie
szczegółowych wymogów dotyczących ustawowych badań sprawozdań finansowych jednostek interesu
publicznego, uchylającego decyzję Komisji 2005/909/WE („Rozporządzenie UE” – Dz. Urz. UE L 158 z 27
maja 2014 r., str. 77, z późn. zm.). Nasza odpowiedzialność zgodnie z tymi standardami została dalej
opisana w sekcji naszego sprawozdania Odpowiedzialność biegłego rewidenta za badanie sprawozdania
finansowego.
Jesteśmy niezależni od Spółki zgodnie z Międzynarodowym kodeksem etyki zawodowych księgowych (w
tym Międzynarodowymi standardami niezależności) wprowadzonym przez Radę Międzynarodowych
Standardów Etyki dla Księgowych („Kodeks IESBA”), przyjętym uchwałą nr 207/7a/2023 Krajowej Rady
2
Biegłych Rewidentów z dnia 17 grudnia 2023 r. oraz z innymi wymogami etycznymi, które mają
zastosowanie do badania sprawozdań finansowych w Polsce. Wypełniliśmy nasze inne obowiązki
etyczne zgodnie z tymi wymogami i Kodeksem IESBA. W trakcie przeprowadzania badania kluczowy
biegły rewident oraz firma audytorska pozostali niezależni od Spółki zgodnie z wymogami niezależności
określonymi w Ustawie o biegłych rewidentach oraz w Rozporządzeniu UE.
Uważamy, że dowody badania, które uzyskaliśmy są wystarczające i odpowiednie, aby stanowić
podstawę dla naszej opinii.
Kluczowe sprawy badania
Kluczowe sprawy badania są to sprawy, które według naszego zawodowego osądu były najbardziej
znaczące podczas badania sprawozdania finansowego za bieżący okres sprawozdawczy. Obejmują one
najbardziej znaczące ocenione rodzaje ryzyka istotnego zniekształcenia, w tym ocenione rodzaje
ryzyka istotnego zniekształcenia spowodowanego oszustwem. Do spraw tych odnieśliśmy się
w kontekście naszego badania sprawozdania finansowego jako całości oraz przy formułowaniu naszej
opinii oraz podsumowaliśmy naszą reakcję na te rodzaje ryzyka, a w przypadkach, w których uznaliśmy
za stosowne przedstawiliśmy najważniejsze spostrzeżenia związane z tymi rodzajami ryzyka.
Nie wyrażamy osobnej opinii na temat tych spraw.
1 Ujmowanie przychodów ze sprzedaży i odpowiadających im kosztów
Spółka osiąga przychody ze sprzedaży, głównie ze sprzedaży imprez turystycznych oraz miejsc w
samolotach czarterowych.
Spółka rozpoznaje przychody w momencie rozpoczęcia wycieczki. Koszty związane z ujmowanymi
przychodami są ujmowane współmiernie do przychodów. Na wartość przychodów i kosztów składa się
znacząca liczba pojedynczych transakcji.
Ze względu na istotność tej pozycji sprawozdania finansowego, złożoność systemu ujmowania
przychodów i na możliwe duże zniekształcenie wyniku finansowego na przełomie okresów
sprawozdawczych uznaliśmy kwestię rozpoznania przychodów za kluczową sprawę badania.
Ujawnienia w sprawozdaniu finansowym
Zasady ujmowania przychodów ze sprzedaży i odpowiadających im kosztów opisano w nocie 4.2
„Zasady ustalania wyniku finansowego” w punkcie 4 „Zasady (polityka) rachunkowości Spółki”
sprawozdania finansowego.
Ujawnienia dotyczące rozpoznanych przychodów ze sprzedaży oraz kosztów operacyjnych zostały
zaprezentowane w notach 5.6, 5.7 w punkcie 5 „Noty objaśniające do jednostkowego sprawozdania
finansowego” oraz 7.1 i 7.2 w punkcie 7 „Noty objaśniające do sprawozdania z całkowitych
dochodów”.
Procedury biegłego rewidenta w odpowiedzi na zidentyfikowane ryzyko
Uzyskaliśmy zrozumienie i potwierdziliśmy funkcjonowanie systemu kontroli związanego
z ujmowaniem przychodów ze sprzedaży. Uzyskaliśmy zrozumienie i potwierdziliśmy działanie
ogólnych kontroli informatycznych nad systemem służącym do ewidencji sprzedaży.
Wykonaliśmy w szczególności następujące procedury badania:
przeprowadziliśmy rozmowy z osobami odpowiedzialnymi za politykę sprzedaży
i potwierdziliśmy istniejące źródła przychodów oraz ich ujęcie w ramach polityki rachunkowości
Spółki,
przeanalizowaliśmy dokumenty źródłowe i zapisy księgowe dotyczące ujmowanych przychodów
i kosztów,
3
przeprowadziliśmy testy analityczne (porównanie danych z rokiem ubiegłym, analizę marży na
sprzedaży) w oparciu o racjonalne oczekiwania,
przeprowadziliśmy testy weryfikujące prawidłowość momentu rozpoznawania przychodów
ze sprzedaży oraz oszacowania ewentualnego zniekształcenia przychodów i kosztów na
przełomie okresów sprawozdawczych,
zweryfikowaliśmy prawidłowość ujęcia rezerw na koszty i rozliczenia w czasie poniesionych
kosztów,
zweryfikowaliśmy kompletność i prawidłowość ujawnień w sprawozdaniu finansowym.
2 Wycena należności
Spółka posiada należności z tytułu sprzedanych usług, przekazanych zaliczek i kwot należnych od
agentów. Saldo bilansowe tej pozycji sprawozdania finansowego jest istotne i wynosi 306 mln zł, co
stanowi 23,80% sumy bilansowej. Biorąc pod uwagę możliwość nieściągalności należności oraz
istotność pozycji, uznaliśmy to zagadnienie za kluczową sprawę badania
Ujawnienia w sprawozdaniu finansowym
Zasady ujmowania i wyceny należności opisano w nocie 4.1 „Zasady wyceny składników aktywów
i pasywów” w punkcie 4 „Zasady (polityka) rachunkowości Spółki.”
Ujawnienia dotyczące należności zostały zaprezentowane w nocie 6.6 w punkcie 6 „Noty objaśniające
do sprawozdania z sytuacji finansowej”.
Procedury biegłego rewidenta w odpowiedzi na zidentyfikowane ryzyko
Uzyskaliśmy zrozumienie i potwierdziliśmy funkcjonowanie systemu kontroli związanego
z ujmowaniem przychodów ze sprzedaży i ściąganiem należności.
Wykonaliśmy w szczególności następujące procedury badania:
przeanalizowaliśmy strukturę wiekową należności,
potwierdziliśmy salda należności poprzez zapytania skierowane do kontrahentów oraz analizę
spłat należności,
uzgodniliśmy próbę sald zaliczek do dokumentów źródłowych oraz zapytania skierowane
do kontrahentów,
zweryfikowaliśmy status spornych lub trudnych do odzyskania należności na podstawie
informacji od doradców prawnych Spółki,
zweryfikowaliśmy adekwatność i prawidłowość ustalenia odpisu aktualizującego należności z
tytułu przedpłat do hoteli i jego ujęcie w sprawozdaniu finansowym,
przeanalizowaliśmy zdarzenia po dacie bilansu i ich wpływ na ujęcie i wycenę należności
w sprawozdaniu finansowym,
zweryfikowaliśmy kompletność i prawidłowość ujawnień w sprawozdaniu finansowym.
3 Wycena i utrata wartości inwestycji w jednostkach zależnych
Spółka wykazuje w sprawozdaniu finansowym w pozycji Inwestycje w jednostkach podporządkowanych
wartość udziałów w spółkach zależnych o wartości 262 040 tys. zł, co stanowi 20 % sumy bilansowej.
Jak opisano w Nocie 5.5. Not objaśniających do jednostkowego sprawozdania finansowego Opis zmian
organizacji Grupy Kapitałowej w trakcie okresu sprawozdawczego w Grupie Kapitałowej Rainbow Tours
4
Odpowiedzialność Zarządu i Rady Nadzorczej za sprawozdanie finansowe
Zarząd Spółki jest odpowiedzialny za sporządzenie, na podstawie prawidłowo prowadzonych ksiąg
rachunkowych, sprawozdania finansowego, które przedstawia rzetelny i jasny obraz sytuacji
majątkowej i finansowej i wyniku finansowego Spółki zgodnie z Międzynarodowymi Standardami
Sprawozdawczości Finansowej zatwierdzonymi przez Unię Europejską, przyjętymi zasadami (polityką)
rachunkowości oraz z obowiązującymi Spółkę przepisami prawa i statutem, a także za kontrolę
dokonano zmiany organizacji Grupy poprzez
, między innymi:
nabycie przez Spółkę 70% udziałów w spółce z ograniczoną odpowiedzialnością prawa
rumuńskiego (obecnie działającej w formie spółki akcyjnej prawa rumuńskiego), tj. w Paralela
45 Turism S.R.L. (obecnie, od dnia 08.01.2026 r., po przekształceniu ze spółki z ograniczoną
odpowiedzialnością w spółkę akcyjną - w Paralela 45 Turism S.A.);
zakończenie procesu podwyższenia kapitału zakładowego spółki zależnej White Olive A.E.
W jednostkowym sprawozdaniu finansowym Spółka ujmuje inwestycje w jednostki zależne w cenie
nabycia pomniejszonej o wszelkie skumulowane odpisy aktualizujące z tytułu utraty wartości. Na
każdy dzień sprawozdawczy Zarząd Spółki dokonuje oceny czy istnieją jakiekolwiek przesłanki
wskazujące na to, że mogła nastąpić utrata wartości któregoś ze składników aktywów,
w tym udziałów.
Ze względu na istotność dla jednostkowego sprawozdania finansowego wykazanych w jednostkowym
sprawozdaniu finansowym wartości oraz istotne zwiększenie pozycji w roku badanym, kwestie
związane z wyceną i utratą wartości inwestycji w jednostki podporządkowane wymagały znaczącej
uwagi biegłego rewidenta podczas przeprowadzania badania i w związku z tym uznane zostały przez
nas za kluczową sprawę badania.
Ujawnienia w sprawozdaniu finansowym
Zasady wyceny inwestycji w jednostkach podporządkowanych zostały opisane w Zasadach (polityce)
rachunkowości Spółki w punkcie 4.1.4. Ujawnienia dotyczące udziałów w spółkach zależnych, w tym
testów na utratę wartości tych udziałów zostały zawarte w Nocie 6.3 Not objaśniających do
sprawozdania z sytuacji finansowej. Opis zmian został ujawniony w Nocie 5.5 Not objaśniających do
jednostkowego sprawozdania finansowego.
Procedury biegłego rewidenta w odpowiedzi na zidentyfikowane ryzyko
W ramach badania udokumentowaliśmy nasze zrozumienie procesu wyceny inwestycji w jednostki
zależne oraz rozpoznawania utraty wartości tych inwestycji.
Wykonaliśmy w szczególności następujące procedury badania:
dokonaliśmy oceny zgodności polityki rachunkowości stosowanej przez Spółkę w zakresie wyceny
inwestycji w jednostki zależne w odniesieniu do odpowiednich wymogów standardów
sprawozdawczości finansowej;
dokonaliśmy oceny przeprowadzonej przez Spółkę analizy przesłanek utraty wartości inwestycji
w jednostki zależne,
przeprowadziliśmy weryfikację testów na utratę wartości przygotowanych przez Spółkę i
powołanych przez Zarząd ekspertów przy wykorzystaniu wiedzy eksperckiej naszych
specjalistów od wycen i testów na utratę wartości,
dokonaliśmy oceny kompletności i jakości ujawnień w jednostkowym sprawozdaniu finansowym
w zakresie wyceny i utraty wartości udziałów w jednostkach zależnych w odniesieniu do
odpowiednich wymogów standardów sprawozdawczości finansowej.
5
wewnętrzną, którą Zarząd uznaje za niezbędną aby umożliwić sporządzenie sprawozdania finansowego
niezawierającego istotnego zniekształcenia spowodowanego oszustwem lub błędem.
Sporządzając sprawozdanie finansowe Zarząd Spółki jest odpowiedzialny za ocenę zdolności Spółki
do kontynuowania działalności, ujawnienie, jeżeli ma to zastosowanie, spraw związanych
z kontynuacją działalności oraz za przyjęcie zasady kontynuacji działalności jako podstawy
rachunkowości, z wyjątkiem sytuacji, kiedy Zarząd albo zamierza dokonać likwidacji Spółki, albo
zaniechać prowadzenia działalności, albo nie ma żadnej realnej alternatywy dla likwidacji lub
zaniechania działalności.
Zarząd Spółki oraz członkowie Rady Nadzorczej są zobowiązani do zapewnienia, aby sprawozdanie
finansowe spełniało wymagania przewidziane w Ustawie o rachunkowości. Członkowie Rady Nadzorczej
są odpowiedzialni za nadzorowanie procesu sprawozdawczości finansowej Spółki.
Odpowiedzialność biegłego rewidenta za badanie sprawozdania finansowego
Naszymi celami są uzyskanie racjonalnej pewności, czy sprawozdanie finansowe jako całość nie zawiera
istotnego zniekształcenia spowodowanego oszustwem lub błędem oraz wydanie sprawozdania z badania
zawierającego naszą opinię. Racjonalna pewność jest wysokim poziomem pewności, ale nie
gwarantuje, że badanie przeprowadzone zgodnie z KSB zawsze wykryje istniejące istotne
zniekształcenie. Zniekształcenia mogą powstawać na skutek oszustwa lub błędu i są uważane
za istotne, jeżeli można racjonalnie oczekiwać, że pojedynczo lub łącznie mogłyby wpłynąć na decyzje
gospodarcze użytkowników podjęte na podstawie tego sprawozdania finansowego.
Koncepcja istotności stosowana jest przez biegłego rewidenta zarówno przy planowaniu
i przeprowadzaniu badania jak i przy ocenie wpływu rozpoznanych podczas badania zniekształceń oraz
nieskorygowanych zniekształceń, jeśli występują, na sprawozdanie finansowe, a także
przy formułowaniu opinii biegłego rewidenta. W związku z powyższym wszystkie opinie i stwierdzenia
zawarte w sprawozdaniu z badania są wyrażane z uwzględnieniem jakościowego i wartościowego
poziomu istotności ustalonego zgodnie ze standardami badania i zawodowym osądem biegłego
rewidenta.
Zakres badania nie obejmuje zapewnienia co do przyszłej rentowności Spółki ani efektywności lub
skuteczności prowadzenia jej spraw przez Zarząd Spółki obecnie lub w przyszłości.
Podczas badania zgodnego z KSB stosujemy zawodowy osąd i zachowujemy zawodowy sceptycyzm,
a także:
identyfikujemy i oceniamy ryzyka istotnego zniekształcenia sprawozdania finansowego
spowodowanego oszustwem lub błędem, projektujemy i przeprowadzamy procedury badania
odpowiadające tym ryzykom i uzyskujemy dowody badania, które są wystarczające
i odpowiednie, aby stanowić podstawę dla naszej opinii. Ryzyko niewykrycia istotnego
zniekształcenia wynikającego z oszustwa jest większe niż tego wynikającego z błędu, ponieważ
oszustwo może dotyczyć zmowy, fałszerstwa, celowych pominięć, wprowadzenia w błąd lub
obejścia kontroli wewnętrznej;
uzyskujemy zrozumienie kontroli wewnętrznej stosownej dla badania w celu zaprojektowania
procedur badania, które są odpowiednie w danych okolicznościach, ale nie w celu wyrażenia
opinii na temat skuteczności kontroli wewnętrznej Spółki;
oceniamy odpowiedniość zastosowanych zasad (polityki) rachunkowości oraz zasadność
szacunków księgowych oraz powiązanych ujawnień dokonanych przez Zarząd Spółki;
wyciągamy wniosek na temat odpowiedniości zastosowania przez Zarząd Spółki zasady
kontynuacji działalności jako podstawy rachunkowości oraz, na podstawie uzyskanych dowodów
6
badania, czy istnieje istotna niepewność związana ze zdarzeniami lub warunkami, która może
poddawać w znaczącą wątpliwość zdolność Spółki do kontynuacji działalności. Jeżeli dochodzimy
do wniosku, że istnieje istotna niepewność, wymagane jest od nas zwrócenie uwagi w naszym
sprawozdaniu biegłego rewidenta na powiązane ujawnienia w sprawozdaniu finansowym lub,
jeżeli takie ujawnienia są nieadekwatne, modyfikujemy naszą opinię. Nasze wnioski są oparte na
dowodach badania uzyskanych do dnia sporządzenia naszego sprawozdania biegłego rewidenta,
jednakże przyszłe zdarzenia lub warunki mogą spowodować, że Spółka zaprzestanie kontynuacji
działalności;
oceniamy ogólną prezentację, strukturę i zawartość sprawozdania finansowego, w tym
ujawnienia, oraz czy sprawozdanie finansowe przedstawia będące ich podstawą transakcje
i zdarzenia w sposób zapewniający rzetelną prezentację.
Przekazujemy Komitetowi Audytu Rady Nadzorczej informacje o, między innymi, planowanym zakresie
i czasie przeprowadzenia badania oraz znaczących ustaleniach badania, w tym wszelkich znaczących
słabościach kontroli wewnętrznej, które zidentyfikujemy podczas badania.
Składamy Komitetowi Audytu Rady Nadzorczej oświadczenie, że przestrzegaliśmy stosownych wymogów
etycznych dotyczących niezależności oraz, że będziemy informować ich o wszystkich powiązaniach i
innych sprawach, które mogłyby być racjonalnie uznane za stanowiące zagrożenie dla naszej
niezależności, a tam gdzie ma to zastosowanie, informujemy o zastosowanych zabezpieczeniach.
Spośród spraw przekazywanych Komitetowi Audytu Rady Nadzorczej ustaliliśmy te sprawy, które były
najbardziej znaczące podczas badania sprawozdania finansowego za bieżący okres sprawozdawczy i
dlatego uznaliśmy je za kluczowe sprawy badania. Opisujemy te sprawy w naszym sprawozdaniu
biegłego rewidenta, chyba że przepisy prawa lub regulacje zabraniają publicznego ich ujawnienia lub
gdy, w wyjątkowych okolicznościach, ustalimy, że kwestia nie powinna być przedstawiona w naszym
sprawozdaniu, ponieważ można byłoby racjonalnie oczekiwać, że negatywne konsekwencje
przeważyłyby korzyści takiej informacji dla interesu publicznego.
Inne informacje, w tym sprawozdanie z działalności
Na inne informacje składa się sprawozdanie z działalności Spółki za rok obrotowy zakończony
31 grudnia 2025 r. („Sprawozdanie z działalności”) wraz z oświadczeniem o stosowaniu ładu
korporacyjnego oraz sprawozdawczością zrównoważonego rozwoju, które są wyodrębnionymi częściami
tego Sprawozdania z działalności oraz Raport Roczny za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2025 r.
(„Raport Roczny”).
Inne informacje obejmują również pismo Prezesa Zarządu, oświadczenie Zarządu oraz informację
Zarządu o dokonaniu wyboru firmy audytorskiej, które otrzymaliśmy przed podpisaniem niniejszego
sprawozdania z badania, a także oświadczenia Rady Nadzorczej, których udostępnienia nam
spodziewamy się po podpisaniu sprawozdania z badania (razem „Inne informacje”).
Na podstawie regulacji zawartych w art. 55 ust. 2a Ustawy o rachunkowości oraz par. 73 ust. 6
Rozporządzenia Ministra Finansów z dnia 6 czerwca 2025 r. w sprawie informacji bieżących
i okresowych przekazywanych przez emitentów papierów wartościowych oraz warunków uznawania za
równoważne informacji wymaganych przepisami prawa państwa niebędącego państwem członkowskim
(„Rozporządzenie o informacjach bieżących i okresowych”– Dz.U. z 2025 r., poz. 755) Zarząd Spółki
sporządził w formie jednego dokumentu Sprawozdanie Zarządu Rainbow Tours S.A. z działalności
Spółki i Grupy Kapitałowej Rainbow Tours wraz ze sprawozdaniem zrównoważonego rozwoju (ESG) za
rok 2025, do którego odnieśliśmy się w sprawozdaniu z badania skonsolidowanego sprawozdania
finansowego Grupy Kapitałowej Rainbow Tours.
7
Odpowiedzialność Zarządu i Rady Nadzorczej
Zarząd Spółki jest odpowiedzialny za sporządzenie Innych informacji zgodnie z przepisami prawa.
Zarząd Spółki oraz członkowie Rady Nadzorczej są zobowiązani do zapewnienia, aby Sprawozdanie
z działalności Spółki wraz z wyodrębnionymi częściami spełniało wymagania przewidziane w Ustawie
o rachunkowości.
Odpowiedzialność biegłego rewidenta
Nasza opinia z badania sprawozdania finansowego nie obejmuje Innych informacji. W związku
z badaniem sprawozdania finansowego naszym obowiązkiem jest zapoznanie się z Innymi informacjami,
i czyniąc to, rozpatrzenie, czy Inne informacje nie są istotnie niespójne ze sprawozdaniem finansowym
lub naszą wiedzą uzyskaną podczas badania, lub w inny sposób wydaje się istotnie zniekształcone.
Jeśli na podstawie wykonanej pracy stwierdzimy istotne zniekształcenia w Innych informacjach,
jesteśmy zobowiązani poinformować o tym w naszym sprawozdaniu z badania.
Nie mamy nic do przekazania odnośnie Innych informacji.
Naszym obowiązkiem zgodnie z wymogami Ustawy o biegłych rewidentach jest również wydanie opinii,
czy Sprawozdanie z działalności, w zakresie niedotyczącym sprawozdawczości zrównoważonego
rozwoju, zostało sporządzone zgodnie z przepisami oraz, czy jest zgodne z informacjami zawartymi
w sprawozdaniu finansowym. Ponadto jesteśmy zobowiązani do wydania opinii, czy Spółka
w oświadczeniu o stosowaniu ładu korporacyjnego zawarła wymagane informacje.
Sprawozdanie z działalności Spółki uzyskaliśmy przed datą niniejszego sprawozdania z badania,
a Raport Roczny będzie dostępny po tej dacie. W przypadku, kiedy stwierdzimy istotne zniekształcenie
w Raporcie Rocznym jesteśmy zobowiązani poinformować o tym Radę Nadzorczą Spółki.
Opinia o Sprawozdaniu z działalności
Na podstawie wykonanej w trakcie badania pracy, naszym zdaniem, Sprawozdanie z działalności Spółki:
zostało sporządzone zgodnie z art. 49 Ustawy o rachunkowości oraz par. 72 Rozporządzenia
Ministra Finansów z dnia 6 czerwca 2025 r. w sprawie informacji bieżących i okresowych
przekazywanych przez emitentów papierów wartościowych oraz warunków uznawania
za równoważne informacji wymaganych przepisami prawa państwa niebędącego państwem
członkowskim („Rozporządzenie o informacjach bieżących i okresowych”– Dz.U. z 2025 r.,
poz. 755),
jest zgodne z informacjami zawartymi w sprawozdaniu finansowym.
Ponadto, w świetle wiedzy o Spółce i jej otoczeniu uzyskanej podczas naszego badania oświadczamy,
że nie stwierdziliśmy w Sprawozdaniu z działalności Spółki istotnych zniekształceń.
Informacja o sprawozdawczości zrównoważonego rozwoju i jej atestacji
Sprawozdawczość zrównoważonego rozwoju, o której jest mowa w rozdziale 6c Ustawy
o rachunkowości, będąca wyodrębnioną częścią zawartą w rozdziale „Sprawozdanie zrównoważonego
rozwoju” Sprawozdania Zarządu Rainbow Tours S.A. z działalności Spółki i Grupy Kapitałowej Rainbow
Tours wraz ze sprawozdaniem zrównoważonego rozwoju (ESG) za rok obrotowy 2025, podlega
odrębnemu zleceniu atestacyjnemu przeprowadzonemu przez naszą firmę audytorską oraz przez tego
samego kluczowego biegłego rewidenta, który bada sprawozdanie finansowe.
8
Opinia o oświadczeniu o stosowaniu ładu korporacyjnego
Naszym zdaniem w oświadczeniu o stosowaniu ładu korporacyjnego Spółka zawarła informacje
określone w par. 72, ust. 7 punkt 5 Rozporządzenia o informacjach bieżących i okresowych. Ponadto,
naszym zdaniem, informacje wskazane w par. 72 ust. 7 punkt 5 lit. c-f, h oraz lit. i tego
Rozporządzenia zawarte w oświadczeniu o stosowaniu ładu korporacyjnego są zgodne z mającymi
zastosowanie przepisami oraz informacjami zawartymi w sprawozdaniu finansowym.
Sprawozdanie na temat innych wymogów prawa i regulacji
Wybór firmy audytorskiej
Zostaliśmy wybrani do badania sprawozdania finansowego Spółki uchwałą Rady Nadzorczej Spółki z dnia
13 czerwca 2025 r.
Sprawozdanie finansowe Spółki badamy nieprzerwanie począwszy od roku obrotowego zakończonego
dnia 31 grudnia 2017 to jest przez kolejnych 9 lat obrotowych.
Kluczowym biegłym rewidentem odpowiedzialnym za badanie, którego rezultatem jest niniejsze
sprawozdanie niezależnego biegłego rewidenta, jest Edyta Kalińska
BDO spółka z ograniczoną odpowiedzialnością sp.k. z siedzibą w Warszawie
wpisana na listę firm audytorskich pod numerem 3355
w imieniu której kluczowy biegły rewident zbadał sprawozdanie finansowe
Poznań; 23 kwietnia 2026 r.
Podpisano kwalifikowanym podpisem elektronicznym
Edyta Kalińska
Biegły Rewident
nr w rejestrze 10336